Деловое обозрение Первый ульяновский журнал для бизнеса и о бизнесе

Денежные «витамины»
для ульяновского бизнеса

Корпоративное кредитование юрлиц и индивидуальных предпринимателей в нашем регионе растет. Кроме снижения банковских ставок благоприятным фактором называют укрепившийся «иммунитет» местных компаний к экономическим встряскам.

Условия «умеренно жесткие»

Кредитный портфель корпоративных клиентов в Ульяновской области к 1 октября 2018 года достиг 103,7 млрд рублей, увеличившись за год на 7,4%. Это данные Отделения Ульяновск Волго-Вятского ГУ Банка России. Больше всего выросли портфели предприятий обрабатывающих производств (+10,2%), сельского хозяйства (+8%), транспорта и связи (+7,3%), оптовой и розничной торговли (+7,9%).

Главной причиной усиления активности корпоративных заемщиков в ЦБ называют снижение ставок вслед за ключевой ставкой Банка России. В сентябре средневзвешенный процент по рублевым корпоративным кредитам в регионе составил 10,88% годовых. Это почти на 3 п.п. ниже уровня начала года.

В сегменте малого и среднего бизнеса произошло снижение объема кредитов в Ульяновской области. Центробанк сообщает: к 1 октября 2018 года кредитный портфель субъектов МСП в регионе уменьшился на 2%. Что весомо, т.к. обязательства малого и среднего бизнеса занимают 25% в общей величине кредитных обязательств нефинансовых организаций.

Как поясняют в региональном отделении Волго-Вятского ГУ Банка России, наблюдаемое сокращение кредитного портфеля в сегменте МСП обусловлено по большей части реклассификацией заемщиков из категории «малые и средние» в «крупные предприятия». Есть и другие причины.


Анна Ермолаева
заместитель директора банка «Восточный» по МСБ и региональному корпоративному бизнесу, директор департамента развития продуктов и процессов МСБ:

– По нашим наблюдениям, сегодня компании из сегмента «малый бизнес» стали реже брать кредиты на большие инвестиционные цели, например на недвижимость. Это связано с ожиданием очередной волны волатильности на рынке в связи с ростом курса валюты и надвигающихся санкций. Зато больший интерес МСБ демонстрирует к кредитам на пополнение оборотных средств и овердрафты.

В практике банка «Восточный» Ульяновск наряду с Москвой, Санкт-Петербургом, Екатеринбургом и Смоленском входит в число городов с наиболее кредитно-активными предпринимателями.

Позитивные моменты отмечает и банк «Открытие», который в Ульяновской области по итогам третьего квартала 2018 года значительно увеличил кредитный портфель в сегменте малого и среднего бизнеса.


Пресс-служба Отделения Ульяновск Волго-Вятского ГУ Банка России:

– На рынке в целом условия корпоративного кредитования остаются умеренно жесткими, что способствует плавному восстановлению активности заемщиков без ущерба качеству портфеля.

Титаны и новички

Крупные кредиторы внимательно подходят к отбору платежеспособных клиентов.


Анна Ермолаева:

– Нам интересны все компании, ведущие прозрачный и понятный банку бизнес, клиенты с диверсифицированным бизнесом, устойчивым к кризисам. В первую очередь – производственные компании.

Промсвязьбанк анализирует финансовое положение компании, смотрит бизнес-план предпринимателя и оценивает риски.


Никита Левагин
заместитель управляющего, начальник отдела малого и среднего бизнеса
ОО «Ульяновский» ПАО «Промсвязьбанк»:

– ПСБ работает с теми клиентами, чей риск-профиль ему знаком и понятен, в связи с этим доля просроченной задолженности находится на комфортном для банка уровне.


Лариса Маделова
директор по развитию малого бизнеса ДПМБ Ульяновского регионального центра по МБ
ПАО «АК БАРС» БАНК:

– Напрямую сказать, какие сектора экономики наиболее привлекательные, однозначно невозможно, все зависит от конкретного клиента. В то же время мы видим сохранение перспектив в таких отраслях, как обрабатывающая промышленность, добыча и переработка сырья и сфера услуг.


Никита Левагин:

– Приятно констатировать факт, что в Ульяновской области существуют «титаны», которые работают при любых условиях и демонстрируют завидную стабильность в своей предпринимательской деятельности. А также появляются новые игроки в бизнес-среде Ульяновской области. Молодые предприниматели стремительно развиваются, несмотря на внешние негативные факторы. Да и вообще бизнес уже адаптировался и развил иммунитет к так называемым «кризисным периодам» в экономике страны. Конечно же, определенная экономическая нестабильность напоминает о себе, и предприниматели порой идут на риск, открывая новые направления своего бизнеса. И здесь кому, как не банкам, помогать и поддерживать предпринимателей за счет эффективных инструментов – снижения банковского обслуживания, запуска льготных кредитных программ, развития дистанционных сервисов и так далее.

Запрос на рост

По информации Центробанка, половину всего объема корпоративного кредитования в регионе занимают обрабатывающие производства, 18% – организации транспорта и связи, 11% – предприятия, осуществляющие операции с недвижимым имуществом, арендой и предоставлением услуг. За последний год картина практически не изменилась.

Активность заемщиков наблюдается также в торговле и строительной сфере.


Никита Левагин:

– С чем это связано? Все просто – нехватка оборотных средств. Во-первых, чтобы не потерять значимых контрагентов, бизнес вынужден идти на отсрочку платежа. Во-вторых, и это большая гордость, наши, ульяновские компании достаточно активно расширяют границы своего бизнеса, выходят за пределы области и сотрудничают с другими регионами. А организациям, которые занимаются ВЭД, нужно качественное сопровождение их деятельности, и они приходят в банк за валютным контролем.

За чем еще ульяновский бизнес идет в банки? По словам управляющего операционным офисом банка «Открытие» в Ульяновске Юрия Осокина, самой востребованной услугой у местных предпринимателей является расчетно-кассовое обслуживание, а среди продуктов пользуется популярностью кредитование и рефинансирование задолженности.


Юрий Осокин
управляющий операционным офисом банка «Открытие» в Ульяновске:

– Мы наблюдаем повышенный интерес к продуктам рефинансирования кредитов других банков, что позволяет существенно сэкономить на процентных расходах в текущее время.

При выборе кредитного продукта предпринимателю важны его доступность, выгода и индивидуальный подход. Набирают обороты сервисы, способные работать в режиме онлайн.


Анна Ермолаева:

– Клиента сейчас интересуют скорость принятия решения, возможность дистанционного документооборота, удобство в обслуживании кредита, полная прозрачность договора. В ближайшей перспективе будут развиваться цифровые решения для бизнеса. Важна полноценность банковских предложений, когда и заказ, и контракт, и сопровождение, и финансирование, и касса, и эквайринг, и инкассация, и уплата налогов, и многое другое… И в идеале одним кликом. Современной компании нужны легкие, технологичные и выгодные решения для ведения бизнеса, причем именно в такой последовательности.

Задел от государства

Для бизнеса в Ульяновской области действуют программы государственных займов. Кредитный портфель Фонда развития и финансирования предпринимательства на 1 ноября 2018 года составил 506 млн рублей, на 2019 год организация планирует достичь отметки в 600 млн.

ФРиФин наблюдает высокую кредитную активность бизнеса в сфере сельского хозяйства, пищевой и перерабатывающей промышленности, причем речь идет именно о микрофинансировании, то есть о займах до 3 млн рублей.


Оксана Кузнецова
исполнительный директор ФРиФин:

– Многие сельхозпредприятия активно проводят модернизацию своего парка сельхозтехники. Компании пищевой промышленности открывают новые направления деятельности, приобретают оборудование, например для производства печенья и полуфабрикатов.

Со своими задачами ФРиФин, по словам его руководителя, справляется.


Оксана Кузнецова:

– У фонда есть свой KPI. На региональном уровне достижение ключевых показателей эффективности контролирует Министерство развития конкуренции и экономики Ульяновской области, на федеральном уровне – Минэкономразвития РФ. Также нашу деятельность контролируют проверяющие органы. На сегодня нареканий по работе фонда нет, все необходимые значения достигаются.

Перспективным направлением госфинансирования бизнеса считаются лизинговые программы. Минфин России планирует, что в 2019-2021 годах объем бюджетной поддержки малых и средних компаний на закупку оборудования в лизинг может превысить 4 млрд рублей. Эти деньги будут перераспределены по нацпроекту «Малое и среднее предпринимательство и поддержка индивидуальной предпринимательской инициативы» и поступят на счет Корпорации МСП, которая затем использует их для взносов в уставные капиталы российских компаний в целях реализации механизма лизинга для субъектов малого и среднего предпринимательства, поясняет пресс-служба Госдумы.

Сегодня по программе льготного лизинга отечественное оборудование предоставляется субъектам индивидуального и малого предпринимательства по ставке 6% годовых, а иностранное – по ставке 8% годовых.


Оксана Кузнецова:

– Этот рынок достаточно развит в Ульяновской области. Федеральная Корпорация МСП организовала работу лизинговой компании, ближайшее к нам представительство которой находится в Казани. Мы тесно взаимодействуем с ним, и многие наши предприятия, готовые приобрести оборудование, обращаются туда. Кроме этого, у нас есть своя, региональная государственная лизинговая компания, которая работает с 2014 года и финансирует небольшие сделки. На сегодня поддержано порядка 25 проектов по покупке оборудования и транспорта. Думаем, что с 2019 года капитализация лизинговой компании будет увеличена, и мы перейдем на несколько иной уровень – начнем работать с более крупными проектами.

Альтернатива кредитам

На финансовом рынке есть альтернативный источник заимствований для юридических лиц – корпоративные облигации. Эксперты Банка России называют выпуск этих бумаг хорошим дополнением к привычным банковским кредитам, которое расширяет возможности для инвестиционных проектов.

Регулятор выделяет четыре неоспоримых преимущества облигаций перед банковским кредитованием с точки зрения компаний-эмитентов.

Первое: выпуск облигаций в большинстве случаев не требует залогового обеспечения и предоставляет предприятию возможность самостоятельно выбрать параметры займа (объем эмиссии, процентную ставку, сроки, условия обращения и погашения).

Второе: привлечение финансирования можно осуществить на достаточно длительный срок.

Третье: возможен выход на широкий круг инвесторов, что исключает зависимость от одного кредитора.

И четвертое: выпуск облигаций не сопровождается угрозой вмешательства инвесторов в управление текущей деятельностью компании, способствует формированию публичной кредитной истории и положительного имиджа предприятия, что позволяет снизить затраты на биржевые займы в дальнейшем.

По данным Минфина Ульяновской области, в нашем регионе пока нет ни одного частного эмитента облигаций. Но есть государственный – областное правительство, выпустившее 7 декабря 2017 года облигационный заем в объеме 5 млрд рублей со сроком обращения семь лет.


Екатерина Буцкая
министр финансов Ульяновской области:

– Пожалуй, данный шаг является наиболее инновационным и соответствующим современной политике управления государственным долгом субъектов. Несмотря на достаточно сложную текущую ситуацию на рынке ценных бумаг, наш дебютный выпуск был замечен инвесторами, и объем заявок на наши бумаги составил около 5,8 млрд рублей, то есть спрос рынка превысил наше предложение почти на 800 миллионов.

Интерес к облигациям Ульяновской области проявило восемь корпоративных инвесторов, более 4,6 млн рублей вложили физические лица.


Екатерина Буцкая:

– В результате мы установили ставку купонного дохода по облигациям в размере 8,1%, что ниже действующей на тот момент ключевой ставки Банка России (8,25%). Для рыночных заимствований в виде коммерческих кредитов это было бы практически невозможно, так как банки кредитовали по ставке, превышающей ключевую на 1-1,5%. Все средства от продажи облигаций направлены на погашение 12 государственных контрактов с коммерческими банками со ставкой от 10,64% до 12%. Прямой экономический эффект от размещения облигаций в 2017 году составил 36 млн рублей, в 2018 году – 149,1 млн рублей. В результате выпуска мы более чем на 25% снизили долю коммерческих кредитов в структуре государственного долга.

Региональный Минфин не исключает повторного размещения облигаций, но в условиях сегодняшней ситуации допэмиссия не планируется. Сейчас ведомство нацелено на разъяснение механизма и преимуществ такого вида заимствований в бизнес-среде. К этой работе подключена и Ульяновская торгово-промышленная палата.


Владимир Филимонов
управляющий
Отделением Ульяновск Волго-Вятского
ГУ Банка России:

– Развитие финансового рынка требует от его участников профессионального подхода и наличия соответствующего уровня компетенции. Отделение Ульяновск Волго-Вятского ГУ Банка России и правительство Ульяновской области утвердили План мероприятий по развитию рынка корпоративных облигаций области на 2018-2019 годы. Главные акценты – преодоление барьеров, сдерживающих привлечение долгосрочных ресурсов, и стимулирование внутренних инвесторов и корпоративных заемщиков. Одним из этапов реализации Плана мероприятий стало подписание 30 августа 2018 года рамочного соглашения о сотрудничестве между Ульяновской торгово-промышленной палатой и профессиональными участниками финансового рынка. Профессиональные участники, подписавшие соглашение, будут помогать предприятиям в организации эмиссии и размещении облигаций.

Таким образом, Ульяновская ТПП стала единым информационным окном, с помощью которого местные предприятия могут максимально комфортно выйти на рынок облигаций.

comments powered by HyperComments

Войти с помощью учетной записи uldelo.ru


Войти с помощью аккаунта в социальных сетях: